1952年，梁興初將軍被調離老部隊三十八軍，轉往後方擔任守備司令，不久之後，經由誌願軍司令部欽點，江擁輝將軍接替梁，擔任三十八軍指戰員。江擁輝14歲便開始參加革命，17歲那年以紅軍班長的身份參與了偉大的長征，抗戰爆發後，他被編入八路軍，歷任營教導員、團政委等職務。
解放戰爭時，江擁輝在林帥麾下擔任師長，曾參加了圍攻四平、長春的戰鬥，期間立下了不少功勞。1950年，他與梁興初一起率領三十八軍到北韓作戰，梁興初被調走後，他便就任三十八軍軍長。江將軍上任後沒多久便參與指揮了白馬山攻堅戰，白馬山位於三八線偏南一側，是一處地形極其險要的咽喉地帶，歷來是兵家必爭之地。誰要是占據了白馬山，誰就可以遏制住北韓半島中部的核心地帶，向北可威脅平壤，向南可虎視漢城（今首爾）。
駐紮在白馬山的聯合國軍大概有一千多人，其中大部份是不堪一擊的韓軍，其余則是法軍精銳部隊。而我方在兵員數量以及武器裝備上占據著絕對的優勢，一旦開戰可輕松將敵人擊潰、占據整個白馬山。一周之後，擔任主攻的三十八軍備戰完畢，全軍士氣高漲，官兵們各個摩拳擦掌，想要和聯合國軍在白馬山一較高下。
然而，就在江擁輝準備下令發起進攻的前夕，一位誌願軍的基層幹部卻突然叛逃投敵，並將誌願軍的作戰計劃全盤泄露給了敵人。而江擁輝在得知有幹部叛逃之後，立即向上級首長請示，是否要暫停攻擊計劃。上級首長則明確表示，白馬山的敵人戰鬥力奇差，根本無需多慮，照常發起進攻即可。
江擁輝謹遵上級命令，按照原計劃向敵人發動了猛烈進攻。但讓他萬萬沒想到的是，敵人在受到誌願軍叛徒的預警後，立即調派了大量援軍增援白馬山，至誌願軍發動進攻的當天，白馬山守敵已經增至4000余人，另有四個團的韓軍和一個團的美軍在增援途中。
至此，突襲白馬山的作戰計劃已然「流產」，誌願軍的進攻失去了突然性，轉而成了一場硬碰硬的攻防拉鋸戰，敵人憑借著地形優勢，頑強抵擋著誌願軍的進攻。江擁輝眼看部隊的傷亡越來越大，而敵人的增援也越聚越多，隨即決定取消進攻，全員後撤休整。此戰敵我傷亡大致在一比一，按理來說算是平手，可江擁輝卻將此戰視為人生唯一的「敗仗」，直到晚年他還一直耿耿於懷，直言要不是有人叛變，自己輕而易舉就能取下白馬山。
北韓戰事結束後，江擁輝返回國內，在沈陽軍區擔任要職，80年代初，鄧公欽點他到福州軍區擔任一把手，他上任之後，立即開始重新整頓東南沿海的海防，加強對台灣海峽的巡邏，嚴防台灣地區的國民黨軍侵犯我方領海主權。除此之外，他還加緊備戰，鼓舞全軍士氣，確保只要軍委一聲令下，福州軍區的部隊就能立即投入到戰鬥中。
1985年，由於國際局勢的變化，福州軍區的戰略地位開始下降，於是乎，在當年的大裁軍中，福州軍區便自然而然被列入裁撤名單。按照中央軍委的安排，福州軍區的轄區和部隊全部歸屬並入南京軍區，而江擁輝等人也將被分派到南京軍區任職。但江將軍覺得自己已經完成了歷史使命，是時候該結束政壇了，所以便婉拒了軍委的好意，主動申請離休。
晚年的江將軍轉往沈陽定居，並開始提筆撰寫回憶錄，期間他存取了很多老同誌，也查閱了許多戰史資料，確保自己所寫的每一件事都合乎史實。另外，值得一提的是，江將軍晚年還一直保持著簡樸的習慣，他的衣食住行一切從簡，有時午餐就只吃一碗面。
1991年，江將軍走到了人生的盡頭，於沈陽某醫院離世。許多老戰友聽聞這個訊息後，紛紛從外地趕過來，參加他的追悼會，向他表達哀思。不久之後，新華社發表了一篇長文，概括了江將軍的一生，同時也肯定他為革命所做的一系列貢獻。黨中央原本想要將江擁輝的骨灰接到八寶山下葬，但江擁輝的子女卻堅持讓父親在沈陽入土為安，這裏是江將軍曾經戰鬥和工作過的地方，江將軍要和解放戰爭時犧牲的戰友們長眠在一起！
